投資型年金險是什麼？先搞懂投資型保單，退休規劃不踩雷！

投資型年金險是什麼？先從認識年金險和投資型保單開始！

大家常常聽到「投資險壽險」、「投資型年金險」和「傳統年金險」，但這些名詞到底差在哪？可以釐清一個觀念：壽險v.s 年金險 你就不容易混淆！

什麼是壽險？什麼是年金險？

年金險亦屬於人身保險的一種，但「投保目的」與「給付條件」大不相同。

• 壽險：重點在「保障」，當被保險人不幸身故或完全失能時，提供理賠金，目的在於保障家人在經濟支柱倒下時，尚有機會能維持基本的生活水準。
• 年金險：重點在於年金給付開始後的「穩定現金流」，提供給你在特定年齡後，可以分期支領，打造退休後穩定的現金流，確保自己退休後的生活品質。

類型	壽險	年金險
目的	保障家人或自己	為自己打造退休現金流
給付條件	被保險人「身故」或「完全失能」	被保險人「生存」
給付時機	不幸身故時	達到約定年齡後，按期領取
核心功能	當不幸身故時，給家人維持生活的經濟支持	退休金規劃

投資型年金險和傳統型年金險不同在哪裡？保障有哪些？

現在你知道年金險的目的是為自己打造退休現金流，那麼你一定會好奇投資型年金險和傳統型年金險不同在哪裡？首先要來釐清：傳統型保單和投資型保單不同在哪裡？

傳統型保單 v.s 投資型保單

在投保目的上，保險又可以分為以保障為主的「傳統型保單」，以及既有投資又有保障功能的「投資型保單」。

• 傳統型保單：提供確切給付金額之壽險、醫療等保障的保單。
• 投資型保單：保費扣除相關費用與保險成本後會進入「分離帳戶」，由保戶挑選投資標的，損益會跟著市場起伏波動，投資風險由保戶自行承擔。因爲它的保險金額可能會隨著投資帳戶中投資標的的價值有所變動，之後受益人申請理賠給付時，領到的錢亦將可能不固定，所以商品名稱會有「變額」一詞，可以從商品名稱來辨別呦！

類型	傳統型保單	投資型保單
資金運用	保費進入保險公司一般帳戶，由保險公司決定投資	保費扣除相關費用與保險成本後進入「分離帳戶」，由保戶選擇投資標的
繳費金額	每期所繳金額固定	保戶可以依照財務狀況加以調整
保單價值	固定(現金價值)	隨投資績效而有波動
投資風險	由保險公司承擔	由保戶自行承擔
資金安全性	和保險公司資產混合，以保險公司經營狀況而定	獨立帳戶，與保險公司資產分離
商品名稱	名稱可能含「利率變動型」等	名稱常見「變額壽險」、「變額年金險」

而今天要介紹的「投資型年金險」就是一張投資型保單，且在達給付條件時以「年金」方式給付。也就是說，你把保費交給保險公司後，可以自己挑選投資標的，在年金累積期間內，靠這些標的累積保單帳戶價值。而當設定的年金累積期間屆滿之後，保險公司會視當時的保單帳戶價值，再按照當時的宣告利率及年金生命表，計算你每年可以領取多少年金。以下表格，整理投資型年金險和傳統型年金險的差異供讀者參考。

保單性質	投資型年金險	傳統型年金險
資金運用	保費扣除相關費用後進入保險公司「分離帳戶」，由保戶自行挑選投資標的	保費進入保險公司一般帳戶，由保險公司投資債券等穩健標的
收益特性	隨投資市場波動，不保證收益	依保險公司預定利率及宣告利率而定(宣告利率僅利率變動型年金險適用)
投資風險	由保戶自行承擔	由保險公司承擔

那投資型年金險的保障有哪些呢？

你繳的保費扣除相關費用會投入分離帳戶中，就像是開了一個與投資市場連動的退休金帳戶。保障內容通常包含：

• 年金給付（當被保險人於年金給付開始日後仍生存者，依約定分期給付）。
• 返還保單帳戶價值（若被保險人不幸於年金給付開始日前身故）。
• 未支領之年金餘額給付（若被保險人於年金給付開始日後身故，且仍在年金保證期間之內尚有未支領之年金餘額）。

我適合投資型年金險嗎？有那些優缺點？

投資型年金險可自行決定投資金額與投資標的，若再搭配標的多元分散，就可適配並兼顧人生不同階段的資金累積與風險承受，是一種彈性又靈活的保單類型。

• 優點:
  退休金隨市場成長
  分離帳戶制度，資金與保險公司資產獨立
  投資標的多元，可彈性調整配置並分散投資風險。
• 缺點:
  收益不保證，也可能虧損，需自行承擔市場波動
  費用結構透明但較繁雜。

如何挑選適合我的投資型年金險？

在選擇投資型年金險前，不妨先釐清以下幾個關鍵問題，幫助你挑選最適合自己的保障方案：

• 確認目標 是單純退休金，還是兼顧保障?
• 檢視風險承受程度 能接受市場的波動程度到哪裡?還是完全無法接受有波動?
• 看費用結構 選擇費用透明、解約條件合理的商品與否具備停利停損機制。
• 檢視基金平台選擇(國內外基金、績效穩定度)
• 每年可支付的保費預算是多少？ 可使用中國信託銀行網路投保平台，24小時皆可進行保費試算。依據預算選擇適合的保障項目。

常見迷思：投資型年金險的費用很高嗎?投資型年金險常見費用有那些？

很多人聽到投資型保單都會先問：「是不是費用很高?」其實投資型保單的費用類別確實比傳統型保單多，投資型年金險亦是，但並非代表總費用率很大。常見的費用類別可以分為以下六類：(並非每一項都會收取，請詳見該險種保單條款之說明)

• 保費費用：指契約簽訂及運作所產生並自保險費中扣除的費用。
• 保單管理費：指為維持契約每月管理所產生且自保單帳戶價值中扣除的費用。
• 保險成本：提供被保險人若身故或完全失能之保障所需的成本。
• 解約及部分提領費用：於要保人終止契約或部分提領保單帳戶價值時，自給付金額中所收取之費用。
• 投資相關費用：依投資機構或保險公司的規定收取。
• 其他費用：如投資標的短線交易可能產生之費用等。